MACD 基礎知識重溫
MACD 的計算公式
- MACD 線 = 12 日 EMA - 26 日 EMA
- Signal 線 = MACD 線的 9 日 EMA
- 柱狀圖 = MACD 線 - Signal 線
MACD 的三個基本信號
| 信號 | 條件 | 意義 |
|---|---|---|
| 金叉 | MACD 由下向上穿 Signal | 買入信號 |
| 死叉 | MACD 由上向下穿 Signal | 賣出信號 |
| 零軸交叉 | MACD 穿過零軸 | 趨勢轉變 |
更多 MACD 基礎可參考 MACD 與 RSI 配合教學。
進階策略：雙時間框架確認
策略核心
用較長時間框架確認大趨勢，用較短時間框架找精確的進場時機。這可以大幅降低假信號。
具體操作
| 時間框架 | 用途 | 觀察指標 |
|---|---|---|
| 週線圖 | 確認中期趨勢 | MACD 零軸位置、金叉/死叉方向 |
| 日線圖 | 尋找進場時機 | MACD 金叉、成交量確認、均線支撐 |
進場條件
- 週線 MACD：零軸上方 + 上升趨勢
- 日線 MACD：出現金叉信號
- 成交量：放大至 1.5 倍以上
- 價格：站上 20 日或 50 日 MA
四個條件同時滿足時，是最強的交易信號。
出場條件
- 日線 MACD：出現死叉
- 或週線 MACD：跌破零軸
- 或價格：跌破追蹤止損位
MACD 背離策略
頂背離（看跌）
週線級別：
- 價格創新高，但 MACD 創出較低的高點
- 代表中線上升動能減弱
- 這是減倉或離場的信號
日線級別：
- 價格創新高，但 MACD 不跟隨
- 短線可能回調
底背離（看升）
週線級別：
- 價格創新低，但 MACD 創出較高的低點
- 代表中線下跌動能減弱
- 這是潛在底部的信號
日線級別：
- 價格創新低，但 MACD 不跟隨
- 短線可能反彈
背離策略的風險控制
- 背離不是立即反轉——價格可持續背離數週
- 等待價格確認（如突破均線、突破頸線）後再進場
- 止損設於近期低點（底背離）或近期高點（頂背離）
MACD 量化篩選設定
基礎篩選條件
| 條件 | 設定值 | 說明 |
|---|---|---|
| MACD 金叉 | 12-26-9 | 標準參數 |
| 成交量 | > 1.5 倍平均 | 確認買盤 |
| 價格位置 | > 20 日 MA | 短期趨勢向上 |
進階篩選條件
| 條件 | 設定值 | 說明 |
|---|---|---|
| MACD 零軸位置 | > 0（上方） | 中期上升趨勢 |
| MACD 背離 | 底背離 | 潛在反轉信號 |
| 雙時間框架確認 | 週線 MACD > 0 | 大趨勢確認 |
| RSI | 40-60 區間 | 非超買超賣 |
實戰範例
範例一：強勢突破訊號
- 週線圖：價格在 200 日 MA 上方，MACD 在零軸上方
- 日線圖：MACD 出現金叉，成交量放大至 2 倍
- 操作：進場做多，止損設於近期低點
範例二：假突破過濾
- 日線圖：價格突破頸線，但 MACD 在零軸下方
- 判斷：這是反彈而非真正的突破
- 操作：不進場，觀望
範例三：背離出場
- 週線圖：價格持續創新高，但 MACD 走低
- 信號：中線頂背離
- 操作：開始逐步減倉，鎖定利潤
常見錯誤
錯誤一：只用單一時間框架
日線 MACD 信號頻繁，單獨使用假信號多。雙時間框架確認可大幅降低假信號。
錯誤二：在橫行市使用 MACD
MACD 是趨勢指標，在橫行市中會頻繁產生假信號。此時應改用 RSI 或布林帶。
錯誤三：忽略背離信號
背離是 MACD 最有價值的信號之一，很多交易者只看交叉信號而忽略背離。
錯誤四：參數設定不當
標准 MACD 參數（12-26-9）適用於大多數情況。不要隨意調整參數，除非你有明確的回測數據支持。
總結
MACD 進階運用的核心原則：
- 雙時間框架確認——用週線確認趨勢，用日線找時機
- 背離信號——比交叉信號更可靠
- 配合成交量——沒有量能確認的信號不可靠
- 結合其他工具——移動平均線和形態配合使用
- 量化篩選——將條件系統化，提高效率
透過系統化交易的方法，將 MACD 信號轉化為可執行的選股規則。